地处北京市东南方向六环外，马驹桥镇辛房路西侧，一个大型工程项目正在如火如荼进行中。
今年4月，小米选址在此，开始建设起了自己的汽车工厂。历时八个月之后，记者于12月7日来到施工工地附近，目之所及的是，项目中大部分楼体仍在建设中，很难想象，小米规划的是，一期工厂要在明年6月竣工。
小米集团创始人兼董事长雷军曾坦言，造车是一个被逼出来的决定，但“如果你不干，就落伍了。”小米从组队到建厂，背后都在提速。但米粉们欢呼雀跃等待600多天后，看到的依然是停留在视频展示中的小米汽车，甚至在过去的11月份里，小米先后被疑“已叫停汽车项目”、“汽车项目开发不及预期”。
面对传闻，小米官方至今未予以回应，小米集团总裁王翔则披露出一组数据：截至第三季度，小米今年在“造车”这一创新业务上的总投入已达18.6亿元，团队人数已超1800人。
小米倾注资本、资源以打造智能汽车，而这一终端所能承载的想象力，未来是否可以支撑起小米的基本盘，答案未知。但有一个已知的事实是，伴随核心的手机业务显现疲态，小米正变得危机四伏。
中国区成拖累
“总部换领导，真是一年换一个，跟割韭菜一样，一年一茬。”孙立感慨，他加入小米已有七年，但现在已从小米中国区离职。
2017年，雷军制定出“3年开设1000家小米之家”的线下扩张目标，2020年接近尾声时已完成。之后，“新零售”业务由现任小米中国区总裁卢伟冰主抓并再度加速。
卢伟冰的目标曾是“开一万家小米店”，他希望2021年内中国的每个县城都有小米之家，于是，快速扩张成为孙立所在的线下团队的主基调。
但是，伴随老板切换带来的是线下玩法、工作任务及KPI目标的变化，“一个计划无法持续”。去年9月，原小米中国区销售一部总经理高自光离职，之后接替高自光工作的尚进，统管小米中国区线下业务，担任新零售部总经理才短短四个月后，也因个人原因离职。
“高总做了小米零售通，尚总则写了个白皮书。”孙立告诉记者，在过去近三年时间里，很多事情需要时间检验结果，可最终“既没人也没有耐心等待”。
今年，孙立萌生去意，在他的理解下，如今的小米之家变了：不再是“以卖服务换口碑”，而是赤裸裸的渠道利益。
小米从传统渠道招聘的分公司负责人，多数是走过了诺基亚、三星、摩托罗拉所经历的蛮荒时代的老板，孙立不仅用“草莽”一词来形容他们，他还补充称，“他们嘴巴上都说（新零售）好，可心里对互联网却充满鄙视或疑惑。”
小米激进推进线下扩店，孙立觉得没有错，“厂商都在抢市场，把渠道商拉进来一起玩，是重要的手段。”但回归终端市场，他看到的是，很多合作经销商并不买小米的账，“只是想搭上互联网手机的尾巴”，不少经销商无脑加入，时机不对、选址不好，再叠加近两年新冠肺炎疫情等原因，“会加速门店亏损的现象”。
外界关注小米之家的加价率，相较业内的20%-30%，“它是最低的，才7%。”孙立向记者解释称，普惠消费者背后，小米产品的利润被摊薄，而渠道经销商们选择和小米一起扩增门店，抱有的是“利小量大利也大”的初衷，可“（门店）数量激增，直接稀释流量，个别门店就会亏损。”
记者向小米官方询问其线下出货量份额占比的最新数据表现，官方表示，从未予以对外公布。而一位长期关注小米的投资人透露，小米2021年初还没有大范围扩店时，其线下出货量份额占整个手机线下市场规模的7.6%左右，但在为期近两年的线下扩张，大规模扩店后，截至2022年10月，这位投资人摸底的数据显示，小米线下店数量超10100家店，但出货量份额占比仅为6.1%，“反而下降了。”
上述投资人不避讳谈及疫情对线下市场的冲击和影响，“上一季度线下确实有大范围关店的影响。”但其看到，经线下扩张后，小米的出货量最高份额占比也不过8%。
即使小米线下店的数量已经超过了OPPO和vivo的线下门店总和，反观其市场份额，依然不及绿蓝两厂中的任何一家，甚至重新出发的荣耀，在线下门店数不及小米三分之一的情况下，线下出货量却可以达到小米的近3倍规模。
荣耀在中国市场整体的出货量已经反超至第一，差距之下，让在小米工作已超6年时间的员工魏楠，忍不住吐槽，中国区正变成小米身上一个“内生的毒瘤”，她说，“中国市场的手机销量不只拉垮，它还亏损得厉害。”
小米2022年前9个月的期间利润，相较去年同期降了104.5亿元。刨除在造车新业务上的研发投入支出，AIoT以及互联网服务又都是盈利的，“亏掉的钱基本都投入到了手机业务中。”魏楠发现，手机业务已经成为小米“三驾马车”中，形成负向拉扯的“罪魁祸首”。
那么，手机业务为什么成了拖累？从当前小米手机的全球化布局看，其海外市场虽然在今年第二季度出现首次负增长，但在销量规模的贡献上看，海外市场并非大头，更多的还要看中国市场。
“手机卖不出去了。”魏楠感慨，小米非但不敌OPPO、vivo的夹击，还错失机会，要面对荣耀回归后的“绝地反击”。她看到，即便小米努力冲击高端市场，却越来越难赚钱，业务上投入的费用不断提高。
在小米整体营收中占比超60%的智能手机业务，其今年第三季度的毛利率已经降至8.9%，另外当手机业务收入同比下滑1%至425.1亿元时，销售成本在收入中的占比却提高了1.6%，达387.3亿元。
小米变“大米”
“风比以前小了。”一位小米中国区管理中层人士感受到的是，当前市场整体增长乏力，只能内卷抢份额，而小米手机要拉动增长，“必须在高端、自研方面再上台阶”。
不过，在上述人士看来，互联网及电商红利趋向天花板时，品牌力升级与技术创新之于小米，“又是挺难的挑战。”
2013年入职小米、7年后“出走”的刘维觉得，早自2018年上市后，小米就面临挑战。那时，小米通过内部频繁展开的组织架构调整以应对挑战，却引发公司管理混乱，及“唯上”的企业文化问题。他形容当时的内部状态，“成了老小米人最讨厌的样子”。
刘维回想早期的小米，觉得“有一群战士包围在雷军身边”。他曾和小米联合创始人黎万强、刘德等人都有过接触，在他看来，这批老小米人是从公司的利益点出发，“阿黎创造了参与式的互动营销模式，让小米手机以成本价销售成为可能；刘德及时贡献了生态链，让小米在手机之外找到了又一增长引擎。”
记者注意到，刘维所说的小米“功勋”人物中，黎万强早已出走，而刘德则于2018年9月被委任为小米集团组织部部长。
在刘德的这次职务变动中，另外一位小米联合创始人王川也回到集团担任起参谋部部长。雷军曾对外表示，两位联合创始人挂帅参谋部和组织部，将在管核心业务和人才两方面与之形成协助，而他可以“有更充足的时间思考集团的重要战略方向。”但刘维觉得，这之后的雷军“像是陷入了一个信息茧房”。
